Ситуация на рынке Казахстана
В связи с окончанием действовавшей в течение 10 лет таможенной льготы на ввоз сахара-сырца и введение на него пошлины Казахстан отошел от импорта бразильского тростникового и украинского свекловичного сахара, но перешел на российский и белорусский. К примеру, ввозная пошлина на сахар-сырец по состоянию на январь текущего года составляла 240 долл. США за тонну (при среднемесячной цене на Нью-Йоркской товарно-сырьевой бирже – 312,32 долл. США за тонну).
Потребление сахара в Казахстане в 2019 году (его ежегодное потребление составляет более 400 тыс. тонн) на 45% обеспечивалось внутренним производством, остальная часть покрывалась импортом. Отечественный сахар в большей степени производился из тростникового сахара-сырца, ввозимого из Бразилии, и в меньшей степени – из отечественной сахарной свеклы.
В январе – мае 2020 года Бразилия не поставила в республику ни одного килограмма сахара, в то время как годом ранее Казахстан за первые пять месяцев импортировал из этой страны 56,9 тыс. тонн на 18,7 млн. долларов США. Схожая картина наблюдалась и по другим крупным поставщикам, не входящим в Евразийский экономический союз (ЕАЭС).
Импорт сахара из стран Евразийского экономического союза в январе – мае составил 206,7 тыс. тонн на 70,5 млн. долларов США. Казахстан нарастил импорт сахара год к году в 2,7 раза в количественном выражении и в 1,8 раза в стоимостном. В частности, из Беларуси было импортировано 50,1 тыс. тонн на 14,4 млн. долларов США – рост к аналогичному периоду прошлого года в 3,4 и 2,1 раза соответственно. Из России было импортировано 156 тыс. тонн сахара на 55,9 млн. долларов США – рост год к году составил 2,6 и 1,8 раза соответственно. Рост поставок шел при одновременном снижении стоимости сахара: до 29 центов за килограмм белорусского сахара в 2020 году с 45 центов в 2019 году и до 35,8 цента за килограмм российского сахара с 51 цента в 2019 году.
Снижение цен на импортный сахар помогло снизить стоимость сахара в Казахстане. По данным Комитета по статистике Министерства национальной экономики, средние цены на сахар в июне составили 208 тенге за килограмм по сравнению с 240 тенге годом ранее.
В Казахстане производство сахара упало за январь – июнь до 52 324 тонн, или на 56,3 процентных пункта. В текущем году, по планам Минсельхоза, посевные площади под сахарной свеклой планировалось увеличить до 22 тыс. га по сравнению с 19,6 тыс. га в 2019 году.
Теоретически для полного обеспечения внутреннего рынка только местным свекловичным сахаром в объеме 450–500 тыс. тонн необходимо выращивать 4 млн. тонн сахарной свеклы.
Несмотря на отсутствие достаточного сырья в Казахстане. Затраты на разработку документации, оборудование, строительные работы и другие вложения оцениваются от $180 млн.[1] Планируемая мощность переработки составит 8 тыс. тонн продукции в сутки. При этом валовый сбор сахарной свеклы в 2019 году в целом по республике составил 485,5 тысяч тонн, а в Павлодарской области – 178,8 тонн, что составляет всего 3,7% от валового сбора в стране[2].
При этом, на начало года в республике действовало лишь три из семи существующих сахарных заводов. Их общая производственная мощность составляет 12,6 тыс. тонн сахарной свеклы в сутки. Таким образом, они могут переработать 4 млн. тонн свеклы за 317 суток, но проблема в том, что свекла не подлежит такому длительному хранению. Поэтому стоит вопрос по наращиванию производственных мощностей и увеличению сырья, а не строительству новых сахарных заводов.
Россия
Высокий урожай свеклы привел к падению цен на сахар и сделал его востребованным за рубежом товаром. Экспорт в этом сезоне увеличился более чем в четыре раза — Россия вошла в десятку крупнейших мировых поставщиков сахара.
В текущем сезоне 2019/20 Россия выйдет на седьмое место по мировому экспорту сахара. За период, который длится с октября 2019-го по конец сентября 2020 года, Россия поставит за рубеж почти 1,8 млн т сахара. Основными странами покупателями являются Казахстан, Таджикистан, Азербайджан, Турция, Узбекистан, Белоруссия.
В 2020 году в России посевы сахарной свеклы сократились на 18%, из-за снижения рентабельности ее производства в прошлом году, в связи с низкими внутренними ценами на сахар.
По данным Минсельхоза, 1 кг сахара у отечественных производителей стоил в середине июля 2020 года 26,59 руб. В сезоне 2019/20 цены на сахар в России были самыми низкими в мире, по информации Союзроссахара. В какой-то момент цена российского сахара упала ниже мировой.
С середины июля цены российских производителей на сахар стали значительно заметно повышаться, связанные с поступлением информации о задержках начала уборки урожая сахарной свеклы в регионах из-за отставания развития клубней.
Россия в следующем сельскохозяйственном году 2020-2021 (для сахара с 1 августа по 31 июля) может сократить экспорт сахара в три раза после рекордных поставок в завершающемся сезоне: из-за перепроизводства снизились цены, сократились посевные площади сахарной свёклы, кроме того, возможно некоторое снижение урожайности.
Цены промышленных производителей России по данным Системы мониторинга и прогнозирования продбезопасности Минсельхоза России 5 августа 2020 г. составили на сахар белый свекловичный 27,94 руб./кг (+1,1% за неделю).
С начала года (к декабрю 2019г.) отмечено увеличение потребительских цен на сахар на 20,1%, а в годовом расчете (к июлю 2019г.) — снижение на 7,0%.
В целом цикличность производства сахара в Казахстане и России отличаются в значительной степени. Наличие отчетливой сезонности производства в России говорит об использования собственного сырья (сахарной свеклы) в период с августа по январь (рисунок 1). Причем объемов производства хватает на круглый год как для внутреннего потребления, так и для внешней реализации.
Рисунок 1. Производство и цены на сахар, валовый сбор сахарной свеклы в России.
Источник: Федеральная служба государственной статистики РФ
В Казахстане производство (до 2020 года) проводилось круглый год, определенной сезонности не наблюдалось, как в России (рисунок 2). Это связано в первую очередь от зависимости импортного сырья, обусловленное недостаточным объёмом внутреннего сырья. Так, валовый сбор сахарной свеклы в 2019 году в Казахстане составил 0,56 млн.тонн, в России – 54,4 млн.тонн. Недостаток сырья и низкий объем производства приводит к отсутствию самообеспеченности и зависимости цен на сахар от основного импортера – России. Так, с начала 2013 года корреляфция цен в Казахстане с ценами в России составила 96,1%.
Рисунок 2. Производство и цены на сахар, валовый сбор сахарной свеклы в Казахстане
Источник: КС МНЭ РК
Мировой рынок сахара
По состоянию на 7 августа текущего года на основных мировых биржевых рынках white sugar торгуется по 372,25 долл. США/тонна, что выше на 5,8% в сравнении с предыдущим месяцем.
Дальнейшее регулирование цен будет зависеть от восстановления экономик стран после пандемии коронавирусной инфекции, из-за которой произошло резкое снижение потребления сахара во всем мире. К примеру, в Китае (в сезоне-2018/19 на Китай пришлось 9,1% мирового потребления), по прогнозам, потребление сахара в сезоне-2019/20 снизится до 14,8 млн т, или на 6,3% по сравнению с прошлым сезоном.
Вторым фактором, влияющим на цены, станет динамика выработки сахара в мире. Во многих странах производители сократили площади плантаций тростника и посевов сахарной свеклы из-за низких цен на сахар, также негативную роль сыграли погодные условия.
Крупные производители сахара, такие как Индия, Таиланд, Китай, США и Мексика, уже объявили о значительных сокращениях выработки продукции. По данным Reuters, сезон-2019/20 будет самым неудачным для сахарной отрасли Таиланда за последние 10 лет, главной причиной стала засуха. По данным Международной организации по сахару (ISO), производство сахара в Мексике в текущем году будет ниже, чем годом ранее. В России, напомним, ожидается сокращение посевов на 17,5%, до 945 тыс. га.
На этом фоне особняком стоит мировой лидер по производству сахара — Бразилия, где по причине благоприятных погодных условий ожидается небывалый урожай сахарного тростника. Из-за снижения привлекательности производства этанола (цены на энергоресурсы в текущем году резко упали) удельный вес переработанного сырья, направляемого на выработку сахара, составил 43,8% (28,7% в 2019 году). Благоприятная для Бразилии ситуация с экспортом сохраняется также за счет падения курса реала.
Следует отметить, что корреляция мировых биржевых цен на сахар с ценами в Казахстане не значительная и составляет 51,3% (рисунок 3). В этой связи, мировые тенденции по изменению цен в мире не будут существенно и напрямую влиять на цены в стране. Основным ориентиром изменений цен в Казахстане останутся цены в России. При этом, мировые тенденции могут повлиять на рынок сахара в России.
Рисунок 3. Сравнение биржевых цен на сахар с ценами в РК и РФ, тг/кг
Источник: КС МНЭ РК, Федеральная служба государственной статистики РФ, Фьючерс на сахар Лондон — (LSU) (https://ru.investing.com/commodities/london-sugar)
Выводы:
- Ожидается снижение производства сахара в РК в связи с увеличением расходов на сырье как минимум на 5% и постепенным ослаблением тенге по отношению к доллару США. Это приведет к усложнению финансового состояния действующих сахарных заводов и увеличению зависимости от импортного сахара;
- Снижение цены на сахар по сравнению с ценами 2019 года связано с высоким предложением на сахар в мире, в том числе с рекордным урожаем сахарной свеклы и производством сахара в России;
- Наблюдается высокая зависимость цены на сахар в Казахстане от цены в России;
- В текущем году ожидается значительное снижение производства сахара, в том числе сбора сырья (тростник, сахарная свекла). Вместе с тем, растет стоимость форвардных контрактов. При этом, на фоне пандемии также ожидается потребление сахара оценочно до 3%;
- На основании выше изложенного на ближайшие 12 месяцев ожидается рост цен на сахар в Казахстане.
Импорт сахара в Казахстан в разрезе стран
[1] https://lsm.kz/podrobnosti-realizacii-saharnogo-zavoda-v-pavlodarskoj-oblasti